Crisi dei Mercati Finanziari: Le Preoccupazioni di Recessione e le Decisioni della Fed Scuotono i Mercati

Futures sulle Azioni Statunitensi in Caduta Libera

I futures sulle azioni statunitensi sono caduti bruscamente lunedì, estendendo le perdite della settimana precedente. Questo movimento è stato innescato dalle crescenti preoccupazioni per un possibile rallentamento economico negli Stati Uniti. La scorsa settimana, il Dow Jones è sceso del 2.1%, interrompendo una serie di quattro settimane di guadagni. Anche l'S&P 500 e il Nasdaq Composite sono scesi rispettivamente del 2.06% e del 3.35%, con entrambi gli indici in calo per la terza settimana consecutiva. Il Nasdaq, particolarmente ricco di titoli tecnologici, è ora in calo di oltre il 10% rispetto al record raggiunto il mese scorso, entrando in territorio di correzione.

Dati Economici e Aspettative per la Fed

Venerdì, i dati hanno mostrato che l'economia statunitense ha aggiunto molti meno posti di lavoro del previsto a luglio, alimentando i timori che la Federal Reserve possa essere in ritardo nel tagliare i tassi di interesse mentre l'economia potrebbe già essere diretta verso una recessione. Gli investitori ora attendono i dati PMI dei servizi negli Stati Uniti e il discorso di Mary Daly, Presidente della Fed di San Francisco, per ulteriori indicazioni.

Vendite su Apple e Altre Azioni

Sul fronte aziendale, i mercati monitoreranno da vicino Apple, dopo che Berkshire Hathaway di Warren Buffett ha venduto quasi metà della sua partecipazione nel produttore di iPhone.

Forti Perdite nel Mercato Azionario Giapponese

Il mercato azionario giapponese ha subito una forte discesa, con l'indice Nikkei 225 in calo fino al 7%, raggiungendo i 33,370 punti, mentre il Topix ha perso il 6.5% a 2,370 punti, toccando i minimi di sette mesi. Gli investitori sono preoccupati per la prospettiva di tassi di interesse più elevati in Giappone. La scorsa settimana, la Banca del Giappone ha aumentato il tasso di riferimento allo 0.25% e ha segnalato la possibilità di ulteriori aumenti, con i mercati che prevedono altri due aumenti entro la fine dell'anno fiscale, che termina a marzo 2025.

Impatti sulle Azioni Finanziarie e Tecnologiche in Giappone

Le azioni finanziarie hanno guidato la svendita, con forti perdite per Mitsubishi UFJ (-12.1%), Sumitomo Mitsui (-11.2%) e Tokio Marine Holdings (-10.2%). Anche le azioni tecnologiche, automobilistiche e dei consumi hanno subito pesanti perdite, tra cui Disco Corp (-6.5%), Toyota Motor (-8.3%) e Fast Retailing (-4%).

Debolezza del Dollaro e Prospettive di Politica Monetaria

Il dollaro ha raggiunto i suoi livelli più bassi in 20 settimane, avvicinandosi a 103, in seguito a un debole rapporto sull'occupazione negli Stati Uniti che ha alimentato le preoccupazioni per una recessione, aumentando le scommesse su tagli più profondi dei tassi da parte della Federal Reserve. Venerdì, i dati hanno mostrato che l'economia statunitense ha aggiunto 114,000 posti di lavoro a luglio, ben al di sotto delle aspettative di mercato di 175,000. Il tasso di disoccupazione è aumentato inaspettatamente al 4.3%, il livello più alto dal 2021, e la crescita salariale è rallentata più del previsto.

Crescita del Prezzo dell'Oro

L'oro è salito sopra i $2,450 per oncia lunedì, avvicinandosi ai massimi storici, in mezzo a preoccupazioni per una recessione negli Stati Uniti e all'aumento delle aspettative per un'inversione di tendenza da parte della Fed, dopo i deboli dati economici statunitensi. I mercati ora vedono una probabilità superiore al 70% di un taglio dei tassi di 50 punti base da parte della Fed a settembre, con circa 155 punti base di allentamento totale previsti per quest'anno e il prossimo. Nel frattempo, le tensioni in aumento in Medio Oriente continuano a sostenere la domanda per asset rifugio come l'oro.