Giorno: 15 ottobre 2024 | Ora : 18:40

Analisi del Mercato Bitcoin: Possibili Nuovi Massimi in Arrivo

Il prezzo di Bitcoin (BTC) sta per registrare la sua chiusura giornaliera più alta dal 31 luglio, dopo aver raggiunto un nuovo massimo intraday a $67,953. Questo rally ha segnato un nuovo massimo relativo (HH3) rispetto al precedente massimo locale di $66,450 del 27 settembre.

Ritorno Apparente di Bitcoin ai Livelli del Q1

Un'osservazione chiave del rally in corso è la mancanza di domanda da parte del settore retail. Crypto Rover, fondatore di Cryptosea, evidenzia che, sebbene Bitcoin sia vicino al suo massimo storico, “l'interesse retail è quasi nullo.” Tuttavia, Ki Young Ju, CEO di CryptoQuant, osserva che la domanda apparente di Bitcoin sta iniziando ad aumentare. Secondo Young-Ju, questa metrica è determinata dalla differenza tra la nuova offerta (emissione mineraria) e le variazioni nelle giacenze a lungo termine (offerta inattiva per oltre un anno).

Se l'offerta di Bitcoin diminuisce più della produzione, si segnala un aumento della domanda, poiché più Bitcoin vengono messi in circolazione. Al contrario, se la produzione supera il cambiamento dell'offerta, la domanda potrebbe indebolirsi. Storicamente, la domanda apparente di Bitcoin è aumentata prima di ogni significativo rialzo dal 2016. Attualmente, la domanda apparente rispecchia i livelli di febbraio 2024, dopo i quali BTC ha registrato il suo massimo storico di $73,800 a marzo.

Aumento della Domanda di Acquisto di Bitcoin del 3%

Axel Adler Jr, un ricercatore on-chain di Bitcoin, sottolinea una tendenza simile tra gli investitori. Adler ha dichiarato in un post su X che “la domanda per acquisti di coin da nuovi investitori è ripresa, con un incremento del 3% negli ultimi 10 giorni. Questo è un segnale positivo per il mercato.” Inoltre, i premi Coinbase (statunitensi) e Kimchi (coreani) hanno mostrato un aumento positivo, indicando che gli investitori retail stanno iniziando a fare offerte su BTC.

Un aumento del premio Coinbase indica pressione di acquisto dal mercato retail statunitense, mentre il premio Kimchi riflette l'attività degli investitori retail in Corea. Tuttavia, è importante notare che il premio complessivo per entrambi gli indici rimane negativo. Hansolar, un analista on-chain, osserva che un periodo simile nel mercato potrebbe essere considerato un rally di ‘disbelieve’, in cui il prezzo di Bitcoin è disponibile a un ‘prezzo scontato’ sugli exchange prima di un’esplosione del suo valore.

Rally di Bitcoin Guidato da Leva: Rischioso

Nonostante la domanda spot di BTC sia migliorata negli ultimi giorni, il recente rally è stato in gran parte guidato dal mercato dei derivati. La scorsa settimana, Bitcoin ha registrato un aumento di $800 milioni nell'apertura degli interessi nel weekend, mentre i prezzi di BTC sono aumentati fino a $64,500. Con il progredire della settimana, i prezzi sono rapidamente tornati indietro, formando un minimo sotto i $60,000.

Una situazione simile si è verificata anche questo weekend. I prezzi sono aumentati del 10% dal 11 ottobre, ma l'apertura degli interessi è aumentata di quasi il 18% nello stesso periodo. In considerazione di questo sviluppo, Maartunn, un analista di mercato, ha mostrato cautela, suggerendo che il calo della scorsa settimana è stato anche provocato da un'overdose di leva. Inoltre, il grafico del riscaldatore di Bitcoin di Capriole Investments mostra una prospettiva simile riguardo al mercato dei futures, con l'indicatore attualmente sopra la soglia di surriscaldamento per la prima volta nel 2024.

Bitcoin Affronta una Resistenza Chiave a $68,000

Con oltre cinque giorni a disposizione, Bitcoin potrebbe superare il livello psicologico di $70,000 entro il 20 ottobre. Tuttavia, la resistenza sovrastante a $68,000 potrebbe richiedere del tempo per trasformarsi in supporto. Rimane una forte zona di offerta tra $67,000 e $68,300 per Bitcoin, e una riterza di quella gamma testerà anche la trendline discendente attiva da marzo 2024.

Come osservato nel grafico, il prezzo di Bitcoin è entrato nella zona di offerta il 15 ottobre, ma attualmente sta subendo una correzione netta dopo aver testato l'intervallo di prezzo. Il rifiuto del prezzo è avvenuto anche dopo il test della trendline discendente. Storicamente, da quando è stato formato il primo massimo più alto (HH1) ad agosto, ogni posizione HH è stata seguita da un periodo di correzione. Pertanto, in base al comportamento del mercato, Bitcoin potrebbe incontrare difficoltà a superare i $70,000 questa settimana, a meno che non riesca a chiudere una posizione giornaliera sopra i $68,300 nei prossimi giorni.

Questo articolo non contiene consigli o raccomandazioni di investimento. Ogni operazione di investimento e trading comporta rischi, e si consiglia di condurre una propria ricerca prima di prendere una decisione.